Студенческие новости на Studynote

13 мая 2016 г.

Абитуриенты попались, когда списывали, скрыв глаза под «умными очками». Об этом сообщило руководство престижного медуниверситета Таиланда. Нарушители использовали «шпионские очки», которые синхронизированы со смарт-часами.

29 сентября 2014 г.

22 октября 2014 года в Санкт-Петербурге пройдет крупнейшая ярмарка вакансий и стажировок для студентов и выпускников вузов – Молодежный форум «Профессиональный рост».





ЗАКАЗАТЬ ОТЧЕТ ПО ПРАКТИКЕ ОТ 500 РУБ.  

ОТЧЕТ о прохождении производственной практики в ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка»



Пример отчета по практике в банке (банковское дело).



ГОУ ВПО «МАРИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ, УПРАВЛЕНИЯ И ФИНАНСОВ

 Кафедра экономической кибернетики

  ОТЧЕТ

о прохождении производственной практики

в ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка»

 

 Содержание

Введение. 3

I глава. Характеристика ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка». 5

1.1. Историческая справка. 5

1.2. Организационно-правовая форма. 5

1.3 Организационная структура. 10

II глава. Анализ деятельности ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка». 12

2.1. Экономический анализ. 12

2.2. Финансовый анализ. 21

III глава. Оценка дебиторской задолженности. 26

3.1. Сущность дебиторской задолженности и её особенности. 26

3.2. Методика оценки дебиторской задолженности. 29

Заключение. 37

Список литературы.. 38

Введение

Производственно-ознакомительная практика является органической частью учебного процесса. Она необходима для закрепления теоретических знаний, полученных при изучении специальных и профилирующих предметов, для приобретения  практических знаний опыта и навыков работы в сфере экономики и информационных услуг, которые необходимы для получения квалификации экономиста-математика.

Основными задачами практики являются:

–       Приобретение практических навыков управления экономической и коммерческой деятельностью предприятия на основе использования современных информационных технологий;

–       Изучение непосредственно на предприятиях различных типов и форм собственности методом применения математического моделирования;

–       Развитие практических навыков по анализу, проектированию и разработке систем экономико-математического моделирования в управлении производством;

–       Закрепление теоретических знаний, полученных при изучении профилирующих  и специальных  дисциплин;

–       Сбор и обработка материалов по конкретной теме научного исследования в соответствии с индивидуальным планом практики и указаниями научного руководителя.

Целью прохождения производственной практики является знакомство с работой различных отделов и служб предприятия, приобретение навыков поиска, сбора, систематизации и использования информации.

В период с 2 августа по 24 сентября 2010 года мною была пройдена практика в ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка». В ходе производственной практики я была допущена к выполнению задания, непосредственно связанного с основной деятельностью организации.

В процессе прохождения практики были реализованы следующие задачи:

-         изучение истории возникновения ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка»;

-         изучение состояния экономики организации, формы собственности, структуры управления;

-         знакомство с нормативной базой и информационными потоками в процессе управления;

-         изучение основных видов деятельности организации;

-         сбор экономической информации для выполнения организационно-экономического анализа;

-         оказание практической помощи.

I глава. Характеристика ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка»

1.1. Историческая справка

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» было основано в 1996 году и является дочерним предприятием Волго-Вятского Банка Сбербанка РФ. Предприятие работает в сфере лизинга с 2002 г.

Компания представлена в Нижегородской, Владимирской и Кировской областях, а также в республиках Татарстан, Мордовия и Марий-Эл. Головной офис компании находится в городе Нижний Новгород.

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» является компанией со 100% капиталом Волго-Вятского банка Сбербанка России (г. Нижний Новгород).

Компания заняла 41-е место в списке крупнейших компаний за 2006 год. Сумма лизингового портфеля на 31 декабря 2006 составила 114,62 млн долларов. Также «Ипотечная компания Сбербанка» заняла третье место в строительном рейтинге «Лидеры нижегородского рынка жилищного строительства — 2006». 

С 16 января 2006 года генеральным директором ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» стал Александр Мелешкин, до этого работавший в должности первого вице-мэра Нижнего Новгорода. Решение об этом было принято 28 декабря 2005 года на заседании Правления Волго-Вятского банка Сбербанка России.

 Юридический адрес: 603005, г. Нижний Новгород, ул. Октябрьская, д. 33. Йошкар-Олинский филиал находится по адресу: РМЭ, г. Йошкар-Ола, ул. Вашская, д.8 каб. 16.

1.2. Организационно-правовая форма

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» основано в 1996 году. Полное наименование предприятия – закрытое акционерное общество «Ипотечная компания Сбербанка». Юридический адрес: 603005, г. Нижний Новгород, ул. Октябрьская, д. 33.

Порядок создания и дальнейшей деятельности ЗАО регулируется Гражданским кодексом РФ, Законом "Об акционерных обществах", Законом "О рынке ценных бумаг", а также Законом "О государственной регистрации юридических лиц и индивидуальных предпринимателей".

Закрытым акционерным обществом является коммерческая организация, уставный капитал которой разделен на определенное число акций, удостоверяющих обязательственные права участников общества (акционеров) по отношению к обществу; при этом акции ЗАО распределяются только среди его учредителей или иного, заранее определенного круга лиц. Акционеры не отвечают по обязательствам общества и несут риск убытков, связанных с его деятельностью, в пределах стоимости принадлежащих им акций. Акционеры вправе отчуждать (продавать, дарить, передавать иными способами) принадлежащие им акции без согласия других акционеров и общества. Акционерами ЗАО могут быть как физические, так и юридические лица (российские и иностранные). Общее число акционеров ЗАО не может быть более 50.

Учредительным документом ЗАО является Устав. Минимально допустимый размер уставного капитала закрытого акционерного общества установлен законодательством в размере 10.000 рублей. Верхний предел не ограничен. Не менее 50% акций, распределенных между учредителями ЗАО при его создании, учредители обязаны оплатить в течение 3-х месяцев с момента государственной регистрации ЗАО, оставшиеся 50% - в течение одного года с момента регистрации. Акции могут быть оплачены как денежными средствами, так и иным имуществом, однако для оценки рыночной стоимости имущества, передаваемого учредителями для оплаты акций, обязательно привлечение независимого оценщика. Высшим органом управления в закрытом акционерном обществе является общее собрание акционеров, которое решает важнейшие вопросы деятельности общества, в том числе избирает постоянно действующий наблюдательный орган общества - Совет директоров и исполнительный орган. Для ЗАО формирование Совета директоров не является обязательным. Исполнительный орган ЗАО руководит его текущей деятельностью, решая вопросы, не отнесенные к исключительной компетенции общего собрания. Исполнительный орган ЗАО как правило бывает единоличным (директор, генеральный директор). Закон допускает формирование в ЗАО наряду с единоличным также и коллегиального исполнительного органа (дирекции, правления).

ЗАО имеет важное преимущество по сравнению с ООО, заключающееся в том, что в случае продажи (отчуждения иным способом) акционером принадлежащих ему акций отсутствует необходимость нотариального удостоверения договора об отчуждении, который может быть заключен в простой письменной форме. Изменение состава акционеров не подлежит государственной регистрации и отражается только во внутреннем документе ЗАО - реестре акционеров.

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» является компанией со 100%-м капиталом Волго-Вятского банка Сбербанка России (г. Нижний Новгород).

Основными сферами деятельности  ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» являются: лизинг, строительство и оценка.

Лизинг (англ. leasing — аренда) — долгосрочная аренда (на срок от 6 месяцев до нескольких лет) машин, оборудования, транспортных средств, сооружений производственного назначения, предусматривающая возможность их последующего выкупа арендатором. Лизинг осуществляется на основе долгосрочного договора между лизинговой компанией (лизингодателем), приобретающей оборудование за свой счет и сдающей его в аренду на несколько лет, и фирмой-арендатором (лизингополучателем), которая постепенно вносит арендную плату за использование лизингового имущества. После истечения срока действия договора арендатор либо возвращает имущество лизинговой компании, либо продлевает срок действия договора (заключает новый договор), либо выкупает имущество по остаточной стоимости.

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» работает в сфере лизинга с 2002 г. За это время компания стала одним из лидеров рынка лизинговых услуг в Волго-Вятском регионе, а её клиентами стали многие средние и крупные предприятия Волго-Вятского региона. Сферы их деятельности охватывают ведущие отрасли российской экономики автомобилестроение, машиностроение, химическая промышленность, энергетика, обслуживание нефте- и газопроводов, строительство, сельское хозяйство, пищевая промышленность, логистика и транспортные перевозки, торговля и другие.

Являясь предприятием со 100% участием Волго-Вятского Банка Сбербанка России, ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» имеет возможность привлечь требуемые объемы заемных средств, оплатить и обеспечить поставку (включая импорт) необходимого имущества и передать его в лизинг.

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» работает с любым имуществом, хозяйственный оборот которого не ограничен законодательно. В качестве объекта лизинга может рассматриваться оборудование, транспорт или недвижимость. Также предлагается и возвратный лизинг, при котором лизинговая компания приобретает имущество у своего клиента, а затем передает ему же в лизинг.

ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» с мая 1996 года работает по оценке залогового имущества клиентов учреждений кредитно-банковской сферы (банков). За 1996 год было проверено и оценено залогового имущество на общую сумму 171709636 тысяч рублей и 94015 долларов США. В 1997 году проверено и оценено имущества на общую сумму 901587846 тысяч рублей. Всего за весь период деятельности ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» проведена оценка залогового имущества на общую сумму 1073297546 тысяч рублей и 94015 долларов США, сделано 454 заключения о возможности кредитования под предложенный залог. Кроме того, компания осуществляет деятельность по переоценке основных средств предприятий различных форм собственности для определения реальной стоимости их основных фондов в целях упорядочивания исчисления величины налога на имущество. За весь период работы ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» кредиты, выдаваемые с учетом заключений компаний о возможности кредитования клиентов банков, являлись и являются 100-процентно возвратными.

В компании работают оценщики, прошедшие профессиональную подготовку в Нижегородском институте экономического развития и Нижегородском филиале Института приватизации и управления (г. Москва), имеющие на этот вид деятельности соответствующие сертификаты по оценке рыночной стоимости недвижимости (основных фондов предприятий) и прошедшие аккредитацию по переоценке основных фондов при Нижегородском областном комитете государственной статистики с участием областного комитета по управлению государственным имуществом и Нижегородского отделения Российского общества оценщиков. При участии профессиональных оценщиков компании проведена переоценка основных фондов отделений Нижегородского банка СБ РФ.

Также компания выполняет задачи по финансированию строительства. Компания по праву входит в число лучших застройщиков Нижнего Новгорода. «Ипотечная компания Сбербанка» заняла третье место в строительном рейтинге «Лидеры нижегородского рынка жилищного строительства — 2006». Призовое место было присуждено компании на основании следующих критериев: объем сданных объектов, соблюдение сроков строительства, оценки экспертов и участников проекта, а также мнение жильцов построенных домов. Объекты компании многократно становились победителями нижегородских архитектурных рейтингов: жилой дом по улице Полтавской был признан лучшим архитектурным объектом 2005 года, а в 2001 году победителем акции «Архитектурный рейтинг» стало административное здание самой «Ипотечной компании Сбербанка».

1.3 Организационная структура

Под структурой управления организацией понимается упорядоченная совокупность взаимосвязанных элементов, находящихся между собой в устойчивых отношениях, обеспечивающих их функционирование и развитие как единого целого. Элементами структуры являются отдельные работники, службы и другие звенья аппарата управления, а отношения между ними поддерживаются благодаря связям: горизонтальным и вертикальным.

Успешная деятельность лизинговой компании во многом определяется рациональным построением ее внутренней организационной структуры и формированием адекватной системы органов управления.

В управленческой структуре лизинговой компании кроме генерального директора предусматриваются должности финансового директора, директора по коммерческим вопросам и директора по общим вопросам.

В компетенцию коммерческого директора входят вопросы маркетингового исследования лизингового рынка, коммерческо-посреднических операций, оформления договоров на лизинг технических средств, изучения зарубежной торговли и лизинговой практики.

Неотъемлемой частью коммерческой службы лизинговой фирмы является аппарат экспертов, способных проводить анализ и подготавливать заключения о техническом уровне, перспективах развития, потребительских свойствах и конъюнктурных возможностях компании. Пренебрежение этими аналитическими службами и явилось в большинстве случаев причиной неэффективности многих созданных лизинговых фирм. В компетенцию финансового директора целесообразно включить вопросы, связанные с финансовым обеспечением лизинговых операций, исследованием рынка заемных средств, финансовой экспертизой договоров, а также определением экономических показателей деятельности лизинговой фирмы и изучением клиентуры.

Организационная структура лизинговой компании зависит от типа акционеров (банки, страховые компании, частные организации и др.), экономической сферы деятельности (промышленность, агропромышленный комплекс, торговля и т. д.), типа контрактов и товаров (оборудование, транспорт, мини-заводы, недвижимость и др.), зоны деятельности. Поэтому построение компании должно отвечать целям и задачам ее и ее учредителей.

На рисунке 1 представлена организационная структура ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка».

Рисунок 1 - Организационная структура ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка»


II глава. Анализ деятельности ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка»

2.1. Экономический анализ

Целью любого коммерческого предприятия является получение прибыли, поэтому ее анализ важен для получения ясной картины деятельности предприятия. Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности

Прибыль – это часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции. Финансовые результаты деятельности следует изучать в тесной связи с использованием и реализацией продукции.

Основными источниками информации при анализе финансовых результатов служит форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

Балансовая прибыль включает в себя финансовые результаты от реализации продукции, работ и услуг, от прочей реализации, доходы и расходы от внереализационных операций.

Чистая прибыль – прибыль, остающаяся у предприятия, исчисляется как разница между балансовой прибылью и величиной уплаченных в бюджет налогов из прибыли.

Главным показателем деятельности компании и основным источником собственных средств является прибыль. Прибыль определяется по итогам работы за месяц, год, исходя из фактических сумм доходов и расходов. За счет прибыли производятся платежи в бюджет, формируются фонды в соответствии с Положением о хозяйственном расчете в учреждениях Сбербанка России.

К числу приоритетных задач анализа доходов компании следует отнести:

1. определение и оценку объема и структуры доходов;

2. изучение динамики доходных составляющих;

3. выявление направлений деятельности и видов операций, приносящих наибольший доход.

Основными видами доходов компании являются:

  • проценты, уплачиваемые физическими и юридическими лицами за пользование кредитами;
  • плата за денежные средства, переданные Министерству финансов Российской Федерации и числящиеся в качестве госдолга;
  • компенсация на разницу в процентных ставках по льготным кредитам;
  • комиссионное вознаграждение за банковские услуги, оказываемые клиентам банка;
  • доходы от долевого участия, дивиденды и проценты по акциям и иным ценным бумагам;
  • плата за кредитные ресурсы, переданные Сбербанку России и его учреждениям;
  • другие доходы.

Из отчета о прибылях и убытках видно, что за 2006-2008 годы доходы ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» увеличились: в 2007г. - на 17,824,950 тыс.руб., или на 219,67%, а в 2008г., по сравнению с 2007г., - на 55,786,681. Структура доходов компании представлена в таблице 1. Динамика совокупного дохода в рассматриваемом периоде представлена на рисунке 2.

Рисунок 2 – Динамика совокупного дохода в 2006-2008 годах

При анализе доходов и расходов банка проводится их группировка в две группы: процентные и непроцентные.

Таблица 1 - Структура доходов компании

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Удельный вес, %

Отклонение от предыдущего года, тыс. руб.

Темп роста

(2008/

2004),%

2006

2007

2008

2006

2007

2008

2007

2008

Процентный доход

61,447,810

79,283,606

135,092,938

99,9

99,94

99,97

17,835,796

55,809,332

219,85

Непроцентный доход

614,192

505,727

279,217

0,1

0,06

0,02

-108,465

-108,465

45,46

Совокупный доход

62,062,002

79,334,178,7

135,128,60

100

100

100

17,824,950

55,786,681

219,67

 

Основными видами процентных доходов ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» являются:

  1. проценты, полученные по предоставленным кредитам, депозитам и иным размещенным средствам;
  2. проценты, полученные по предоставленным кредитам, депозитам и иным размещенным средствам;
  3. доходы по операциям с ценными бумагами;
  4. проценты, полученные за кредитные ресурсы, размещенные в системе ЗАО «Ипотечная компания»,
  5. другие процентные доходы.

Структура процентных доходов представлена в таблице 2.

Таблица 2 - Структура процентных доходов

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Удельный вес, %

Отклонение от предыдущего года, тыс. руб.

2006

2007

2008

2006

2007

2008

2007

2008

Проценты, полученные по
предоставленным кредитам,
депозитам и иным
размещенным средствам

61,447,810

79,283,606

135,092,938

47,5

50,0

49,7

17,835,796

55,809,332

Проценты полученные по предоставленным кредитам (срочным)

59,774,156

 

78,705,535

 

134,019,844

 

46,2

49,6

49,3

18,931,380

55,312,309

Проценты полученные за кредиты не уплаченные в срок (за просроченные)

6,387

941

1,52

4,9

0

0,006

-6,386,059

1,519,059

 

Полученные просроченные %

1,667,267

577,131

1,071,574

1,29

0,004

0,004

-109013,6

494,443

 

Доля процентных доходов ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» возросла на 219,84% за 2006-2008гг. Абсолютная сумма увеличилась на 17835796 руб. в 2007 г. и на - 55809332 руб. в 2006 году.

К непроцентным доходам, которые получает ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка», относятся:

  1. комиссия, полученная за услуги, оказываемые учреждениями банка населению и юридическим лицам;
  2. доходы от операций с иностранной валютой (кроме процентных), курсовые разницы;
  3. доходы от операций по купле-продаже драгоценных металлов, ценных бумаг, результаты переоценки драгоценных металлов, ценных бумаг;
  4. другие доходы: штрафы, пени, полученные неустойки, доходы от долевого участия (в форме дивидендов), доходы хозрасчетных учреждений банка, восстановление резерва на возможные потери по ссудам и прочие доходы.

              Структура непроцентных доходов представлена в таблице 3.

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Удельный вес, %

Отклонение от предыдущего года, тыс. руб.

2006

2007

2008

2006

2007

2008

2007

2008

Доходы, полученные от операций с ценными бумагами (балансовый счет второго порядка)

19,656,948

 

717,945

166,347

 

8,77

0,6

0,06

-18,939,003

-551,598

Доходы, полученные от операций с иностранной валютой и другими валютными ценностями

65,540,818

74,289,993

62,734,806

29,23

35,75

22,47

8,749,175

-11,555,187

Штрафы, пени, неустойки полученные  (балансовый счет второго порядка)

193,414

53,601

71,676

0,09

0,03

0,03

-139,813

18,075

Другие доходы  (балансовый счет второго порядка)

138,868,172

132,763,948

216,243,340

61,92

63,88

77,45

-6,1054,224

83,479,392

Всего доходов

224,259,352

207,825,433

279,216,169

100

100

100

-16,43,864

71,390,736

 

Большую часть непроцентных доходов составляли прочие доходы, их доля составляла от 61,92 % в 2006г. до 77,45 % в 2008г. Одновременно снизились доходы от операций с ценными бумагами на 8%, что свидетельствует об уменьшении рынка услуг данного вида. В абсолютном выражении доходы от операций с иностранной валютой уменьшились на 2806012 руб. Это снижение произошло в основном за счет снижения доходов от переоценки балансовых счетов в инвалюте.

Таким образом, можно сделать следующие выводы:

  1. Главный источник дохода для ЗАО «Ипотечная компания» - процентные доходы от предоставленных кредитов. Среди непроцентных доходов наибольший удельный вес имеют прочие доходы;
  2. В последние годы наблюдается увеличение доли процентных доходов ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка».

Проанализируем расходы ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка». К процентным расходам относятся:

  • проценты по вкладам и депозитам населения в рублях и инвалюте;
  • проценты по счетам организаций и депозитам юридических лиц в рублях и инвалюте;
  • проценты по сберегательным и депозитным сертификатам
  • расходы на выплату процентов за используемые кредитные ресурсы в рублях и инвалюте.

Непроцентные расходы можно классифицировать следующим образом:

  • операционные расходы, включая расходы на инкассацию, износ основных средств и малоценных быстроизнашивающихся предметов, техническое обслуживание вычислительной техники, оплата услуг по информационно-вычислительному обслуживанию;
  • расходы на содержание аппарата управления, включая административно-хозяйственные и расходы на оплату труда;
  • отчисления от заработной платы во внебюджетные фонды;
  • налоги, относимые на себестоимость;
  • штрафы, пени, неустойки за несвоевременность расчетов;
  • прочие расходы.

Проанализируем динамику и структуру расходов ЗАО «Ипотечная компания». Совокупные расходы в 2008г. увеличились на 127,856,378 руб. Темпы роста расходов составили в 2008г. – 146,5%. При этом необходимо отметить, что темп роста непроцентных расходов отстает от общего расхода и процентного расхода. Структура расходов банка представлена в таблице 4.

Таблица 4 - Структура расходов компании

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Удельный вес, %

Отклонение от предыдущего года, тыс. руб.

2006

2007

2008

2006

2007

2008

2007

2008

Проценты, уплаченные за привлеченные кредиты

0,0

 

0,0

 

 

0,0

1,178

0,0

0,0

0,29

0,0

1,178

Проценты, уплаченные юридическим лицам по привлеченным средствам

5,719,662

7,944,142

7,899

2,09

2,87

1,95

2,224,480

-45,142

Проценты, уплаченные физическим лицам по депозитам

 

57,483,747

59,058,458

73,053,040

21,05

21,33

18,00

1,574,711

13,994,582

Расходы по операциям с ценными бумагами

4,991,154

498,759

522,624

1,83

0,18

0,13

-4,492,395

23,865

Расходы по операциям с иностранной валютой и другими валютными ценностями

63,514,129

71,168,501

58,868,765

23,26

25,70

14,50

7,654,372

-12,299,736

Расходы на содержание аппарата

64,859,796

52,330,970

78,023,303

23,75

18,90

19,22

-12,528,826

25,692,333

Штрафы, пени, неустойки уплаченные

5,005

0,0

962

0,002

0,0

0,0002

-5005

962

Другие расходы

76,496,953

85,918,682

186,406,966

28,01

31,03

45,92

9,421,729

100,488,284

Всего расходов                     

273,070,446

276,919,512

405,952,660

100

100

100

3,849,066

127,856,378

 

В 2006 и 2008 гг. большая часть затрат банка приходилась на непроцентные расходы, их абсолютная сумма в 2006-2008 годах увеличилась. Наблюдается постепенное снижение процентных расходов с 21 % до 18%. Темп роста непроцентных расходов отстает от процентного почти на 72 %.

На рисунке 3 представлена динамика суммарного расхода в рассматриваемом периоде.

Рисунок 3 – Динамика расходов компании в 2006-2008 годах

Структура процентных расходов представлена в таблице 5.

Таблица 5 - Структура процентных расходов

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Удельный вес, %

Отклонение от предыдущего года, тыс. руб.

2004

2005

2006

2004

2005

2006

2005

2006

Проценты, уплаченные за привлеченные кредиты

0,0

 

 

0,0

 

 

1,178

0,0

0,0

1,43

0,0

1,178

Проценты, уплаченные юридическим лицам по привлеченным средствам

5,719,662

7,944,142

7,899,052

9,05

11,86

9,62

2,224,480

-450,90

Проценты, уплаченные физическим лицам по депозитам

 

57,483,747

59,058,458

73,053,040

90,95

88,14

88,95

1,57,711

13,994,582

Всего расходов

63,203,409

67,002,600

82,130,092

100

100

100

3,3799,191

15,127,492

 

Из таблицы 5 можно увидеть, что в ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» большая часть расходов от 89 до 90% приходится на выплату процентов по депозитам. За анализируемый период удельный вес процентных расходов увеличился в 2007 г. на 2,81% и уменьшился в 2008 г. на 2,24%. Одновременно с этим увеличился удельный вес затрат по выплате процентов юридическим лицам с 9,05% до 9,62%.

Таблица 6 - Структура непроцентных расходов

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Удельный вес, %

Отклонение от предыдущего года, тыс. руб.

2004

2005

2006

2004

2005

2006

2005

2006

Расходы от операций с ценными бумагами

4,991,154

498,759

522,624

3,41

0,36

0,20

-4,492,395

23,865

Расходы на содержание аппарата управления

64,859,796

52,330,970

78,023,303

44,32

37,72

29,45

-12,528,826

25,692,333

Штрафы, неустойки

5005

0,0

962

0,00

0,0

0,00

-5005

962

Другие расходы

76,496,953

85,918,682

186,406,966

52,27

61,92

70,35

9,421,729

100,488,284

Всего расходов

146,352,908

138,748,411

264,953,855

100

100

100

-7,604,497

126,205,444

 

Исходя из таблицы 6, можно сказать, что в  ЗАО «Ипотечная компания» среди составляющих непроцентных расходов в 2006-2008 годах наибольший удельный вес приходится на прочие расходы 70,35%. При этом доля непроцентных расходов  в 2008 г. увеличилась на 126205444 руб. за счет возросшей суммы прочих расходов и убытков.

Таким образом: 

1. Структура доходов и расходов ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» несбалансированна и требует значительной корректировки;

  1.  ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» следует обратить особое внимание на эффективность кредитной политики с целью уменьшения убытков от этого вида операций;
  2.  Структура доходов и расходов ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» несбалансированна и требует значительной корректировки;
  3. Необходимо принять меры по снижению непроцентных расходов.

2.2. Финансовый анализ

Устойчивость финансового состояния организации характеризуется системой относительных показателей – финансовых коэффициентов.

Финансовое состояние предприятия – это сложная экономическая категория, отражающая на определённый момент состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию.

Ликвидность является одной из важнейших качественных характеристик деятельности компании, которая свидетельствует о его надежности и стабильности. Обеспечение устойчивости и надежности работы банка заключается в эффективном и рациональном управлении активами и пассивами банка. Под ликвидностью понимается способность банка обеспечивать своевременное выполнение своих обязательств.

В процессе анализа ликвидности баланса компании ставится задача определения фактической ликвидности, соответствия ее нормативами, выявления факторов, вызвавших отклонения фактического значения коэффициентов ликвидности. Ликвидность компании является залогом ее устойчивости и работоспособности, поскольку компания, обладающая достаточным уровнем ликвидности, в состоянии с минимальными потерями для себя выполнять следующие функции:

1. проводить платежи по поручению клиентов (обязательства по средствам на расчетных, текущих и корреспондентских счетах, зарезервированных для расчетов);

2. возвращать кредиторам (вкладчикам) средства, как с наступившими сроками погашения, так и досрочно (средства в депозитах);

3. удовлетворять спрос клиентов на денежные средства в рамках принятых на себя обязательств;

4. погашать выпущенные банком ценные бумаги;

5. отвечать по обязательствам, которые могут наступить в будущем (выданным гарантиям, доверительному управлению, срочным сделкам).

Таким образом, для любой компании ликвидность является необходимым условием устойчивости её финансового состояния наряду с рискованностью активных и пассивных операций, сбалансированностью портфелей (ссудного, ценных бумаг, инвестиционного), доходностью операций.

Анализ ликвидности возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

От ликвидности баланса нужно отличать ликвидность активов. Ликвидность активов –  время, необходимое для превращения активов в деньги. Чем меньше время, чтобы данный актив превратился в деньги, тем выше их ликвидность. Для анализа ликвидности средства по активу группируются по степени их ликвидности и располагаются в порядке убывания ликвидности.

Правильная оценка ликвидности и эффективное управление ею относятся к наиболее важным вопросам в деятельности кредитных организаций. В любом случае при возникновении кризисной ситуации, независимо от конкретных причин, вызвавших ее, именно ликвидность определяет в огромной степени имеющийся в распоряжении ресурс времени для решения возникшей проблемы.

Ликвидность компании зависит от:

1. Ликвидности баланса, на которую влияют следующие факторы: соотношение сроков привлечения ресурсов и сроков размещения средств; структура активов; степень рискованности активных операций; структура пассивов; качество управления;

2. Объема, структуры и сроков выполнения забалансовых требований и обязательств;

3. Возможности быстро мобилизовать ликвидные средства из других источников.

Ликвидность напрямую связана с прибыльностью. Проведение агрессивной политики, преследующей повышение доходности кредитной организации, обычно сопровождается понижением ликвидности баланса.

Управление ликвидностью должно включать три основных направления:

  1. Оценку и управление чистой потребностью в финансировании;
  2. Создание резервных источников финансирования (обеспечение возможности оперативного привлечения средств);
  3. Планирование на случай непредвиденных обстоятельств.

Повышение общей ликвидности свидетельствует об улучшении платежеспособности компании.

Управление ликвидностью ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» осуществляется исходя из установленных и закрепленных законодательным путем нормативов, структуры и качества заемных средств и обязательных отчислений в ЦБ РФ и другие фонды, а также на основе составляющихся ежемесячных бизнес-планов с их дальнейшей корректировкой с учетом изменений, которые выявляются в процессе работы.

Кроме того, можно рассчитать следующие коэффициенты для оценки ликвидности с учетом изменений структуры в анализируемом периоде: собственных средств, привлеченных средств, стержневого капитала, депозитной базы, ликвидных активов:

К1 - промежуточный коэффициент покрытия = собственные средства-нетто / привлеченные средства

К2 - коэффициент покрытия собственного капитала = стрежневой капитал / собственные средства-брутто

К3 - коэффициент покрытия работающих активов = (собственные средства-брутто - доходы будущих периодов прибыль) / доходные активы

На основе анализа показателя промежуточного коэффициента покрытия можно сделать вывод об адекватности собственных и привлеченных средств ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка». За последний год отмечается повышение данного показателя.

Таблица 7 - Анализ ликвидности компании

Показатели

2004

2005

2006

Абсолютное отклонение

2005/2006

2006/2005

Промежуточный коэффициент покрытия – К1

0,04

0,04

0,07

0,0

0,03

Коэффициент покрытия собственного капитала - К2

0,73

0,81

0,85

0,08

0,04

Коэффициент покрытия работающих активов – К3

0,29

0,31

0,29

0,02

-0,02

 

Удельный вес стержневого капитала, оцениваемый коэффициентом покрытия собственного капитала, в структуре собственных средств отражает уровень устойчивости банка, позволяющий определить обеспеченность основным капиталом собственных средств-брутто.

За анализируемый период этот показатель увеличивается, это говорит о том, что ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка» стремится иметь достаточный стержневой капитал и тем самым имеет возможность выполнения своих обязательств.

Обеспечение собственными средствами «работающих» активов отражает степень покрытия капиталом наиболее рискованных видов активов. За анализируемый период этот показатель несколько снизился. Можно сказать, что значение от 0,25 до 0,15 в принципе устраивает предприятие при сложившейся конъюнктуре рынка.

Для поддержания ликвидности компания должна стремиться к максимальному снижению издержек в ходе реализации активов и привлечения пассивов, что является неотъемлемым условием поддержания устойчивости его финансового состояния.

 

III глава. Оценка дебиторской задолженности

3.1. Сущность дебиторской задолженности и её особенности

Основными сферами деятельности ЗАО «Ипотечная компания Сбербанка являются: лизинг, строительство и оценка, в частности оценка недвижимости и оценка дебиторской задолженности.

Включение дебиторской задолженности в состав объектов оценки устанавливается статьей 5 ФЗ «Об оценочной деятельности в РФ» № 135-ФЗ, в которой в перечне объектов оценки указан такой объект как «права требования, обязательства (долги)».

Осуществление предпринимательской деятельности участниками имущественного оборота предполагает, что по мере проведения хозяйственных операций они не только возвращают вложенные средства, но и получают доходы.

Однако в реальной практике нередко возникают ситуации, когда по тем или иным причинам предприятие не имеет возможности взыскать долги с контрагентов. В этом случае дебиторская задолженность "зависает" на долгие месяцы, а иногда и годы. Как правило, подобные ситуации возникают вследствие неплатежеспособности должника либо недобросовестности предприятий, стремящихся подобным образом вывести довольно значительные денежные средства из-под налогообложения.

Не секрет, что отдача долгов может быть связана с определенной тактикой менеджмента компании-дебитора, которая, учитывая реальную экономическую ситуацию, не считает нужным строго придерживаться своих договорных обязательств, а в некоторых случаях проводят "политику неплатежей".

Казалось бы, такого рода ситуации должны встречаться как редкое исключение, на самом деле с ними сталкиваются очень многие предприятия.

Сегодня в составе активов практически любой организации наличествует дебиторская задолженность и как любые другие активы, дебиторская задолженность имеет стоимость и играет достаточно важную роль в сфере предпринимательской деятельности.

Дебиторская задолженность в своей сути имеет два существенных признака:

  • для дебитора - она источник бесплатных средств;
  • для кредитора - это возможность увеличения ареала распространения его продукции, увеличение рынка распространения работ и услуг.

По своему экономическому смыслу дебиторская задолженность похожа на векселя или долговые расписки, которые имеют свободное хождение на фондовом рынке.

Дебиторская задолженность не обладает функцией товара, и продаваться может только уступка права требования. Дебиторская задолженность имеет цену лишь в случае появления потребительской стоимости, которая проявляется у покупателя в следующих случаях:

  • своевременного погашения дебиторской задолженности покупателя, возникшей по другой сделке;
  • предотвращения убытков;
  • получения от дебитора выгодных покупателю товаров (услуг);
  • установления контроля над дебитором.

С развитием рыночных отношений дебиторская задолженность все в большей мере выступает как самостоятельный объект купли-продажи на открытом рынке.

По характеру образования дебиторская задолженность делится на следующие категории:

  • покупатели и заказчики;
  • задолженность прочих покупателей и заказчиков;
  • векселя к получению;
  • задолженность дочерних и зависимых обществ;
  • задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал;
  • авансы выданные;
  • прочая дебиторская задолженность.

В бухгалтерском балансе дебиторская задолженность делится по срокам ее образования на 2 группы:

  • текущую задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты;
  • просроченную задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты.

В составе просроченной дебиторской задолженности выделяются следующие группы задолженностей: мораторная и реструктурированная.

Мораторная дебиторская задолженность – задолженность дебиторов, при рассмотрении дел о банкротстве которых в качестве процедуры применено внешнее управление (следует включать только задолженность, включенную в утвержденные реестры требований кредиторов, возникшую на момент введения процедуры банкротства). Задолженность, которая возникает уже после введения процедуры банкротства, должна быть отнесена к текущей или просроченной дебиторской задолженности.

Реструктурированная дебиторская задолженность – просроченная дебиторская задолженность, по которой подписаны и действуют договоры (соглашения) о реструктуризации (в том числе, утвержденные судом мировые соглашения), описывающие порядок, форму и сроки погашения этой задолженности.

График погашения мораторной дебиторской задолженности определяется исходя из сроков окончания моратория. График погашения реструктурированной дебиторской задолженности определяется исходя из заключенных соглашений о реструктуризации, мировых соглашений.

Поскольку в наиболее общем понимании дебиторская задолженность представляет собой права требования, принадлежащие Кредитору по документально подтвержденным неисполненным денежным обязательствам, то помимо обязательного отражения величины стоимости актива в документах бухгалтерского учета и отчетности, дебиторская задолженность должна подтверждаться следующими документами:

  • договором между Кредитором и Дебитором с приложением первичных документов, подтверждающих собственно возникновение задолженности и время ее продолжительности (накладные, счета-фактуры и т.д.);
  • надлежащим образом оформленными актами сверки дебиторской задолженности между Кредитором и Дебитором;
  • судебными решениями (если есть).

В противном случае продажа задолженности, как и сам факт её наличия, вызывают серьезные замечания и сомнения.

3.2. Методика оценки дебиторской задолженности

Для определения рыночной стоимости дебиторской задолженности необходимо учитывать то, что покупается дебиторская задолженность, в подавляющем большинстве случаев, с целью получения дохода при взыскании денежных средств или другого ликвидного имущества с организации-должника. Следовательно, рыночной стоимостью здесь будет сумма, которая будет получена при взыскании, с учетом понесенных взыскателем расходов и его прибыли.

В настоящее время в РФ не существует общепринятой методики анализа и оценки дебиторской задолженности, несмотря на то, что имеется достаточно большой спрос на данную услугу со стороны организаций всех форм собственности. Встречающиеся в экономической литературе рекомендации по рассматриваемой проблеме носят, как правило, общий характер и использование их для проведения аналитической работы и количественной оценки задолженности конкретного дебитора достаточно сложно.

Специалистами ООО «Региональный экспертно-аналитический центр «Перспектива» были разработаны два метода оценки рыночной стоимости дебиторской задолженности организаций. Первый метод основан на моделировании процедуры банкротства должника, второй – на анализе его текущей платежеспособности.

Первый метод основан на предположении о том, что организация-кредитор обращается в суд с иском о признании должника банкротом. При этом инициируется процедура банкротства, в процессе которой распродается имущество организации-должника для погашения его обязательств перед кредиторами. В соответствии с Гражданским Кодексом РФ погашение обязательств перед кредиторами происходит в порядке установленной очередности. Требования кредиторов удовлетворяются только после удовлетворения требований кредиторов предыдущей очереди. При недостатке имущества оно распределяется между кредиторами соответствующей очереди пропорционально суммам требований, подлежащих удовлетворению.

Допустим организация-кредитор (ООО «Кредитор») является кредитором 5 очереди, соответственно его требования могут быть удовлетворены организацией-дебитором (ООО «Дебитор») после удовлетворения требований кредиторов предшествующих очередей.

Алгоритм расчета в данном случае следующий:

  1. Определяется общая сумма долгосрочных и краткосрочных пассивов (заемных средств) ООО «Дебитор».
  2. Определяется сумма задолженности кредиторам 5 очереди и доля задолженности по 5 очереди в общей ее сумме.
  3. Определяется доля задолженности ООО «Кредитор» в общей сумме задолженности кредиторам 5 очереди и доля этой задолженности в общей сумме задолженности по 5 очереди.
  4. Определяется величина денежных средств, вырученных при возможном банкротстве ООО «Дебитор».
  5. Определяется величина денежных средств, вырученных при возможном банкротстве ООО «Дебитор», приходящаяся на



ТАКЖЕ СОВЕТУЕМ ПОЧИТАТЬ:

Нравится






Добавить заказ

Например, Экономика
Например, Дифференциальные уравнения