Тема курсовой работы: Разработка финансовой стратегии ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор» 5

Содержание



Введение 2

1. Разработка финансовой стратегии ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор» 5

2. Прогнозирование финансовых результатов деятельности ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор» ------------------------------------------------11

3. Разработка кассового бюджета ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор» -------------------------------------------------------18

Заключение 25

Список литературы 27

Приложение 29

Введение



Профессиональное управление финансами неизбежно требует глубокого анализа, позволяющего более точно оценить неопределенность ситуации с помощью современных количественных методов исследования. В связи с этим существенно возрастает приоритетность и роль финансового анализа, основным содержанием которого является комплексное системное изучение финансового состояния предприятия и факторов его формирования с целью оценки степени финансовых рисков и прогнозирования уровня доходности.

Цель данной курсовой работы состоит в обобщении теоретико-методологического опыта управления инновационной деятельностью компанией и развития навыков технологического анализа для установления приоритетов инновационной этики и технологического роста.

Объектом курсовой работы является ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор».

Предметом курсовой работы являются результаты деятельности предприятия, обусловленные его сложившимися экономическими отношениями.

В соответствии с поставленной целью в курсовой работе необходимо решить следующие задачи:

разработка финансовой стратегии ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор»;

прогнозирование финансовых результатов деятельности ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор»;

разработка кассового бюджета ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор».

теоретическое обобщение данных.



Государственное унитарное предприятие Республики Марий Эл «Санаторий «Сосновый бор» зарегистрировано Государственной регистрационной палатой при Министерстве юстиции Республики Марий Эл 26.08.1998 года, является правопреемником Санатория – профилактория «Сосновы бор», город Йошкар-Ола, пос. Сосновый бор.

Учредителем предприятия выступает Республика Мари Эл и Государственное учреждение РМЭ «ХОЗУ Правительства Республики Марий Эл».

Предприятие создано без ограничения срока и является коммерческой организацией, находится в ведомственном подчинении Государственной учреждения РМЭ «ХОЗУ Правительства Республики Марий Эл». Является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, расчетные и иные счета в банках, круглую печать, штамп, бланки со своим фирменным наименованием, товарный знак. Отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.

Имущество Предприятия находится в государственной собственности Республики Марий Эл, является неделимым, принадлежит Предприятию на праве хозяйственного ведения и отражается на его самостоятельном балансе.

Продукция и доход от использования имущества, находящегося в хозяйственном ведении Предприятия, а также имущество, приобретенное им за счет полученной прибыли, являются собственностью Республики Марий Эл, поступают в хозяйственное ведение предприятия.

Предприятие создано в целях удовлетворения общественных потребностей в результатах его деятельности и получения прибыли.

Для достижения целей Предприятие осуществляет следующие виды деятельности:

- медицинская деятельность;

- диагностика с целью уточнения показаний для лечения в данном санатории;

- организация лечения больных природными лечебными факторами в сочетании с немедикаментозным лечением, лечебной физкультурой, физиотерапией, лечебным питанием и другими нетрадиционными методами;

- организация платных медицинско-оздоровительных услуг населению.

1. Разработка финансовой стратегии ГУП РМЭ «Санаторий «Сосновый бор»

В финансовом менеджменте при разработке вариантов решений, связанных с выбором источников финансирования инвестиционных проектов, используют разнообразные модели (матрицы), наиболее распространенной из которых считают модель предложенную французскими учеными-практиками Франшоне и Романе.

Для построения матрицы рассчитываются два основных показателя:

1. Результат хозяйственной деятельности (РХД) - свободные денежные средства, остающиеся после инвестирования в текущую и инвестиционную деятельность организации.

РХД = БРЭИ - ∆ФЭП ± ЧДС инвест.деят.,

где БРЭИ – брутто-результат эксплуатации инвестиций (сумма денег, которыми управляет организация ради получения прибыли);

ЧДС инвест.деят.- разность между всеми поступлениями по инвестиционной деятельности и всеми видами расходования денежных средств (ф. №4, стр.340, гр. 3);

∆ФЭП - изменение финансово-эксплуатационных потребностей организации.

∆ФЭП = ФЭП к.г. – ФЭП н.г.,

где ФЭП к.г. – финансово-эксплуатационные потребности на конец года;

ФЭП н.г - финансово-эксплуатационные потребности на начало года.

В свою очередь, ФЭП рассчитывают по формуле:

ФЭП = 3 + Д - Кр, где

где З - запасы (форма № 1, стр.210 + стр.220),

Д - дебиторская задолженность (форма № 1, стр.230+стр.240),

Кр - кредиторская задолженность (форма № 1, стр.621).

БРЭИ = ДС – РОТ – Осоц,

где ДС – добавленная стоимость, то есть часть стоимости произведенного продукта за минусом затрат организации на приобретение сырья, материалов, покупку услуг и т.д.

РОТ – затраты на оплату труда (форма № 5, стр.720, гр.3);

Осоц – отчисления на социальные нужды (форма № 5, стр.730, гр.3).

ДС = СПП – МЗ

где МЗ – материальные затраты (форма № 5, стр.710, гр.3);

СПП – стоимость производственного продукта.

СПП = Вр ± ∆ГП

где Вр – выручка от реализации продукции (форма № 2, стр. 010, гр.3);

∆ГП – изменение остатков готовой продукции и незавершенного производства (форма № 1, стр. 213 + 214, гр. 4 – гр. 3).

Рассчет:

Таблица 1



Показатель 2006 год (тыс.руб.) 2007 год (тыс.руб.) 2008 год (тыс.руб.)

Вр 43041 53974 57780

ГП 0 0 0

МЗ 12369 15194 23257

СПП 43041 53974 57780

РОТ 12438 16853 17515

Осоц 2844 4258 4400

З 6052 7138 7037

Д 155 676 1425

Кр 2832 4776 5240

ЧДС инвест.деят. 0 0 0





1. ДС = СПП – МЗ

ДС 2006 = 43041 – 12369 = 30672 тыс.руб.

ДС 2007 = 53974 – 15194 = 38780 тыс.руб.

ДС 2008 = 57780 – 23257 = 34523 тыс.руб.

2. БРЭИ = ДС – РОТ – Осоц,

БРЭИ 2006 = 30672 – 12438 – 2844 = 15390 тыс.руб.

БРЭИ 2007 = 38780 – 16853 - 4258 = 17669 тыс.руб.

БРЭИ 2008 = 34523 – 17515 – 4400 =12608 тыс.руб.

3. ФЭП к.г.= 3 + Д – Кр

ФЭП 2006 = 6052 + 155 – 2832 = 3375 тыс.руб.

ФЭП 2007 = 7138 + 676 – 4776 = 3038 тыс.руб.

ФЭП 2008 = 7037 + 1425 – 5240 = 3222 тыс.руб.

4. ФЭП н.г.= 3 + Д – Кр

ФЭП 2006 = 5337 + 1211 – 3365 = 3183 тыс.руб.

ФЭП 2007 = 6052 + 155 – 2832 = 3375 тыс.руб

ФЭП 2008 = 7138 + 676 – 4776 = 3038 тыс.руб.

5. ∆ФЭП = ФЭП к.г. – ФЭП н.г.,

∆ФЭП2006 =3375 – 3183 = 192 тыс.руб.

∆ФЭП2007 =3038 - 3375 = - 337 тыс.руб.

∆ФЭП2008 =3222 – 3038 = 184 тыс.руб.

6. РХД = БРЭИ - ∆ФЭП ± ЧДС инвест.деят.,

РХД 2006 = 15390 – 192 ± 0 = 15198 тыс.руб.

РХД 2007 = 17669 – (- 337) ± 0 = 18006 тыс.руб.

РХД 2008 = 12608 – 184 ± 0= 12424 тыс.руб.

В результате расчета РХД можно принимать значения:

РХД > 0 - замедленный режим роста;

РХД 0 - оптимальный режим роста;

РХД < 0 — форсированный режим роста.
РХД 2006 = 15198 тыс.руб. > 0

РХД 2007 = 18006 тыс.руб. > 0

РХД 2008 = 12424 тыс.руб. > 0





2. Результат финансовой деятельности (РФД) - показатель, характеризующий отношение руководства предприятия к политике заимствования. РФД определяется чистыми денежными средствами по финансовой деятельности (Ф.4, стр.430).

Значения РФД могут быть:

РФД > 0 - развитие;

РФД 0 - оптимизация/ стабилизация;

РФД < 0 - торможение.
РФД2006 = 0 0

РФД2007 = 0 0

РФД2008 = 0 0



3. Результат хозяйственно-финансовой деятельности (РХФД) — комплексный показатель наличия денежных средств, поступающих из собственных и заемных источников.

РХФД = РХД + РФД

Достичь идеального значения РФХД (≈0) трудно. В связи с этим финансовый менеджер ставит перед собой задачу найти оптимальное сочетание РХД и РФД в пределах допустимого риска. При этом необходимо всегда лавировать, регулировать неравновесное состояние вокруг точки равновесия. Большую помощь в этом может оказать матрица финансовой стратегии, разработанная Ж. Франшоном и И.Романе. В этой матрице значение РФХД комбинируется с различными значениями РХД И РФД.

Диагональ на матрице – зона равновесия, которая делит матрицу на зоны:

Над диагональю – зона успехов – зона положительных значений аналитических показателей.

Под диагональю – зона дефицитов – зона отрицательных значений аналитических показателей.







политика привлечения заемных средств